Ο Βρετανικός Στρατός ξεκίνησε τη διαδικασία αναβάθμισης των αρμάτων μάχης Challenger-2 στο επίπεδο Challenger-3. Οι προκαταρκτικές εργασίες αφορούν στη γενική επιθεώρηση και επισκευή των υπό-συστημάτων που θα παραμείνουν ως έχουν και στη συνέχει θα γίνει η αναβάθμιση στο νέο επίπεδο. O Βρετανικός Στρατός έχει υπογράψει σύμβαση ύψους £ 800 εκατομμυρίων, με την Rheinmetall BAE Systems Land (RBSL), για την αναβάθμιση 148 Challenger-2 στο επίπεδο Challenger-3. Τα αναβαθμισμένα άρματα θα ενσωματώνουν το σύστημα αυτοπροστασίας Trophy της Rafael, αλλά και επιπλέον σπονδυλωτή θωράκιση.

Επίσης, στη νέα έκδοση, το άρμα μάχης θα διαθέτει περισσότερα πυρομαχικά, ενώ θα έχει μεγαλύτερη ταχύτητα (περί τα 97 χιλιόμετρα την ώρα) και εμβέλεια. Ο προγραμματισμός των πυρομαχικών θα γίνεται αυτόματα εντός νέου πύργου με νέο, λειόκανο πυροβόλο των 120 χιλιοστών. Επίσης θα ενσωματώνει νέο κινητήρα και σύστημα ψύξης καθώς και νέο σύστημα ανάρτησης. Ένα νέο, αυτόματο σύστημα εντοπισμού και ιχνήλασης στόχων θα είναι στη διάθεση του πληρώματος, όπως και νέες θερμικές κάμερες μεγαλύτερης εμβέλειας. Το Challenger-3 θα είναι πλήρως ψηφιακό, ενώ η πλήρη επιχειρησιακή ικανότητα του νέου άρματος αναμένεται το 2030, με την αρχική επιχειρησιακή ικανότητα να είναι επιθυμητή το 2027.